让投资变得更简单 首页 >股票 > 大盘分析 > 正文

大跌前夜故事很精彩:谁在踩点出逃 谁在割肉止损?

2017-07-17 21:34:54 来源: 中国证券报
收藏(0)

  7月17日,在权重成分股业绩变脸导致闪崩、流动性不足、恐慌情绪蔓延的背景下,创业板跳空低开且大幅跳水,拖累大盘盘中出现金针探底的走势。从融资融券余额走势看,有资金早已嗅到了危险的气息,提前出逃,但整体上这场大逃亡全身而退的并不多。

  敏锐资金提前出逃

  上周,创业板出现了一批闪崩股。据中国证券报(ID:xhszzb)记者不完全统计,上周包括神雾节能000820)、神雾环保300156)、贝因美002570)、温氏股份300498)等先后17只个股发生过闪崩。这种情势延续到今日,拖累了大盘走势,17日各主要指数纷纷走低。

  诺鼎资产总经理曾宪钊指出:

  “市场的调整,一方面,是受到了中小市值股回调的影响,在金融监管加强的环境下,部分通过杠杆仓位持有或质押比例较高的中小市值股压力较大,在短期中小市值股资金受影响的情况下,部分投资人通过减持权重股来维持原有持仓;另一方面,权重股前期已有较大涨幅,在冲高之后,投资人有减仓的冲动。”

  从融资融券余额走势看,有资金早已嗅到了危险的气息,提前抽身了。

  数据显示,沪深两融余额在7月14日收报8852.69亿元,相比7月13日的8895.76亿元锐减43.07亿元,减幅0.48%。

  而在此之前,沪深两融余额已经连续5个交易日上升,从7月7日的8843.59亿元增至8895.76亿元,增幅为52.17亿元或0.59%。也就是说,5天内陆续跑步入场的资金,在1天里就撤退了大半。

  7月14日最新两融数据

  “这也从侧面反映了两点,一是市场流动性增量有限,整体仍是存量博弈;二是投资者风险偏好整体还是偏弱,资金一旦大幅抽离,容易诱发恐慌性出逃。”有业内人士分析称。

  分市场看,沪市两融余额从7月13日的5212.22亿元减至5187.76亿元,减幅为24.46亿元或0.47%;深市两融余额从7月13日的3683.54亿元减至7月14日的3664.93亿元,减幅为18.61亿元或0.51%。

  出逃深市的资金多于沪市,这从另一方面或表明,“杠杆杀”也是市场下跌的另一大因素。7月14日最新数据显示,个股之中,两融余额占流通市值比例居前的股票近两交易日均有不小跌幅。

  数据统计显示,两融余额占流通市值比例在20%以上的国民技术300077)、全柴动力600218)、华平股份300074)、恒泰艾普300157)、卓翼科技002369)和泰合健康000790)等6只股票,7月14日以来的两个交易日,平均累计跌幅为8.14%。两融余额占流通市值在15%至20%之间的股票有35只,平均跌幅为9.48%。

  几家欢乐几家愁

  有人的地方就有江湖,有江湖的地方就有故事。让我们来看看融资客尤其是创业板权重股中融资资金动向,可以看见不一样的故事。

  比如,有人逆势抄底惨被套。

  创业板中指数权重排名第一位的温氏股份,7月14日的指数权重占比为8.12%,该股在当日逆势受到融资客净买入,净买入金额为1010.05万元,7月14日和7月17日温氏股份分别下跌7.01%和8.14%,原因在于业绩表现不佳。显然这批杀入的融资客在17日浮亏惨重。

  比如,有人被迫割肉止损。

  排名第三位的三聚环保300072)指数权重为3.04%,7月14日融资客净卖出1.27亿元。在风口浪尖上的三聚环保,遭遇融资客割肉止损,这并不意外。

  此外,网宿科技300017)、掌趣科技300315)等指数权重占比居前的成分股也有融资资金大幅流出,7月14日净卖出金额分别为6371.56万元、5127.7万元。当然,网宿科技和掌趣科技的融资客并不是踩点出逃,而是适时止损,因7月14日股价闪崩。

  网宿科技近期走势

  掌趣科技近期走势

  还有一些幸运儿,在大跌前夜踩点出逃!

  汇川技术300124)7月14日融资净卖出2630.54万元,而7月14日上涨2.29%,资金逢高出逃,躲避了周一的下跌(跌幅3.5%)。

  汇川技术走势

  除此之外,最受伤的资金无疑是介入了那些剧烈震荡的个股中的投资者。如金种子酒600199),7月14日大涨8.91%,7月17日则大跌5.46%。不过幸好,7月14日该股融资净卖出88万元,还是有冷静的投资者选择在高位离场,规避了次日的大跌。

  金种子酒走势

  展望后市,曾宪钊指出,短期来看,蓝筹白马处于估值修复后的流动性溢价过程中,但与中小创相比,泡沫成份并不太大,部分金融股的估值与港股相比溢价也不算太多。中长期来看,蓝筹股的成长具有相对确定性,即使出现一定程度泡沫,假以时日,通过其业绩成长仍能修复估值,因此蓝筹股目前机会仍然存在。

  对于中小资金而言,可以继续在权重蓝筹上冲浪,享受逻辑传导带来的风险偏好提升。对于大资金而言,错杀的高成长、低估值的中小市值股,特别是具有成长持续性的行业和公司,可以择机布局。

关注同花顺财经(ths518),获取更多机会

责任编辑:fl

数据中心

股票名称 股价 涨跌幅 净额(亿)
格力电器 39.25 3.32% 10.81
中兴通讯 26.70 6.93% 8.46
中天科技 13.50 8.78% 8.27
亨通光电 32.64 7.12% 4.32
上汽集团 30.31 2.68% 4.10
美的集团 44.10 2.32% 4.05
酒钢宏兴 3.55 5.03% 3.35
中国平安 54.04 0.41% 3.32
  • 09月24日正在直播
    23:29:42   大富豪粉丝好,第一创业走不走,我主要看手头持仓和成本价。不猜它后市涨跌 23:30:09   个人方法,不一定有效,实践检验真理! 23:31:19   晨化股份众源新材,次新要快进快出,周一先撤。 23:33:59   中航黑豹下周再给点时间表现呗 23:35:55   心情晴天:这账户持仓说明很详细,赞!不过两个都是高风险股啊,周二前撤离吧。以后多留点现金更好些。
  • 周末了大家好好休息!
    16:32:17   【上交所明确创新创业公司非公开发行可转换公司债券制度安排】为充分发挥交易所债券市场支持高新科技成长型企业发展、服务实体经济的积极作用,上海证券交易所22日发布相关实施细则,明确创新创业公司非公开发行可转换公司债券的具体制度安排。 18:45:00   晚上好 19:51:05   【多地出台楼市新政 石家庄、重庆等6城市实行限售政策】9月22日晚至23日,石家庄、重庆、南昌、南宁、贵阳、长沙、西安等多个城市密集出台楼市新政,新政多数涉及限售政策:石家庄新购住房五年内不得上市交易;贵阳购买新建商品住房3年内不得转让;长沙首套房获产权证后3年才能买第二套房;南昌住宅取得不动产权证后两年才可以转让;重庆新购住房两年内不得交易;南宁的法人单位购买第二套及以上住房的,须取得不动产权证书满两年后方可转让;西安商品住房调价前需向物价部门申报。 22:56:24   盘整了,需要耐心 22:58:09   【31省区市联合成立轨道交通职教集团】记者从北京市交通委获悉,全国城市轨道交通职业教育集团23日在京成立。这个职教集团由31省区市的近140个成员单位组成,是全国首个城市轨道交通职业教育集团。
  • 09月24日正在直播
    21:24:39   下方14.25支撑 21:25:35   8.91支撑 无量短期机会不大 21:29:38   今天先答到这里 明早起来继续回复大家 8点半以后提问的都没有解答 耐心等待明天回复哈 不需要重复提问给其他人更多机会各位晚安 新加入的朋友可以下方留言 明天一起回复 21:30:30   我头像是小白兔 21:32:18   晚上的都没回复 以后不需要重复提问的 安徽水利?一直在涨啊?上升趋势完好,20日线之上运行无忧的
  • 09月24日正在直播
    19:30:45   我的课1分钟后正式开始 19:58:13   可以订阅波浪+背离的结合实战课,3个月内反复可以观看我们的目前的22节课程,盘后视频教学+VIP个股实战,同花顺app点击 http://t.10jqka.com.cn/m/videocollection/videoClassRoom/?cid=62 ,电脑端课点击:http://t.10jqka.com.cn/video_62.shtml?from=theme&qq-pf-to=pcqq.c2c 20:06:33   可以订阅波浪+背离的结合实战课,3个月内反复可以观看我们的目前的22节课程,盘后视频教学+VIP个股实战,同花顺app点击 http://t.10jqka.com.cn/m/videocollection/videoClassRoom/?cid=62 ,电脑端课点击:http://t.10jqka.com.cn/video_62.shtml?from=theme&qq-pf-to=pcqq.c2c 20:25:53   波浪+背离的结合实战课,3个月内反复可以观看我们的目前的22节课程,盘后视频教学+VIP个股实战,同花顺app点击 http://t.10jqka.com.cn/m/videocollection/videoClassRoom/?cid=62 ,电脑端课点击:http://t.10jqka.com.cn/video_62.shtml?from=theme&qq-pf-to=pcqq.c2c 20:32:12   市北高新,从60分总看低点.07起立典型的上行5浪推动模式,高点后的下图黄线调整为波浪中扩张走势,并且这个扩张带有新高,目前进行的是c段,这个c段空间调整预计在前一级别子浪的4浪中,即为下图中的圆圈处,所以空间还差点,然后才能开启新的上行段,操作方面就看你的周期是段还是中了
扫描添加 同花顺财经官方微信号
扫描添加 手机同花顺财经
扫描添加 专业炒股利器
扫描添加 同花顺爱基金
分时 最新: -- --

+自选 资金流向 个股资料 诊股

收益宝·活期

--%

7日年化收益率

详情

理财宝·短期

--%

7日年化收益率

详情