收购同方驱动收入高增长 收购同方驱动收入高增长
软通动力(301236)2024年上半年实现收入125.26亿元,同比增长45.98%;上半年实现归母净利润-1.54亿元,同比减少176.17%,实现扣非净利润-2.10亿元,同比减少247.04%。2024Q2公司实现收入70.76亿元,同比增长61.66%;2024Q2实现归母净利润1.23亿元,同比减少13.25%,实现扣非净利润0.74亿元,同比减少30.90%。
收购同方计算机驱动收入高增,降本增效战略初见成效。2024年2月公司完成了对同方计算机的并购,上半年贡献了39.10亿元的营收,占比达31.22%,驱动2024上半年公司收入高速增长,叠加行业竞争加剧、客户报价下降、人力成本上升等一系列因素影响,上半年公司毛利率为12.56%,较去年同期下降6.20个百分点。为应对外部环境变化的挑战,公司坚持降本增效,加快推动人力资源变革,降低三费占比,2024上半年公司销售、管理、研发费用率分别为3.82%、6.08%、3.65%,合计费用率较去年同期下降3.42个百分点。上半年净利率为-1.43%,较去年同期下降3.51个百分点。此外,公司提高回款效率并严控支出管理,上半年经营活动现金流出同比减少5.10亿元,二季度经营活动产生的现金流量净额达10.12亿元,环比增长173.17%。
公司与华为软硬件生态合作持续深化。硬件生态:上半年公司陆续推出基于鲲鹏920处理器的新一代通用服务器机型、昇腾AI服务器机型、基于昇腾算力卡的AI工作站产品,同时,公司结合自身在软件方面的积累,打造软硬一体化解决方案,预计将逐步推出数据库一体机、分布式存储一体机、超融合一体机、备份一体机等产品。软件生态:开源鸿蒙方面,上半年公司作为OpenHarmony设备统一互联技术标准筹备组首批项目共建单位,牵头主导并参与多项统一互联技术标准发布,首批实现与HarmonyOS互联互通。同时,公司联合雄安联通打造“城安鸿”园区标杆项目,搭载以OpenHarmony为底座自研的SwanLinkOS操作系统的智慧信息屏、人脸门禁识别一体机、党建信发互联互通解决方案等成功落地雄安新区20多个单位及社区。此外,在开源欧拉方面,公司基于openEuler22.03SP3的自研企业级服务器操作系统发行版天鹤OSV22SP3全新升级;在开源高斯方面,公司自研基于openGauss内核的数据库商业发行版天鹤DB。
公司作为国内IT服务龙头企业,与华为软硬件生态合作持续深化,有望带动业绩的持续增长。预计公司2024年-2026年EPS分别为0.72 .901.11,首次覆盖,给予“买入-A”评级。
0人
- 每日推荐
- 股票频道
- 要闻频道
- 港股频道
- 十大券商:A股当前位置不宜过度悲观
- 字节跳动回应与台积电合作AI芯片:报道不实
- 刚刚,“一九行情”!出海链走强,保险板块上涨
- 中信建投:A股市场初具底部特征 扩内需政策继续发力
- 外资机构发声 看好人民币资产吸引力
- 抢抓AI发展机遇 深市电子行业相关企业抢先布局
- 首期安徽省新能源汽车产业领军人才高级研修班成功举办
- 千亿巨头合并,有无套利机会?多家央企宣布重大资产重组
- 国产替代逻辑持续催化,半导体材料ETF涨0.79%