上证报中国证券网讯(记者王文嫣)截至1月16日9点41分，万得特高压（885425）概念指数涨近5%。风范股份（601700）、汉缆股份（002498）、保变电气（600550）、思源电气（002028）涨停，长高电新（002452）、国电南瑞（600406）等涨幅居前。

消息面上，1月15日中午，国家电网公司发布消息称，“十五五”期间，公司固定资产投资预计将达到4万亿元，较“十四五”增长40%，以扩大有效投资带动新型电力（562350）系统产业链供应链高质量发展。

能源（850101）行业专家、电力（562350）设备及新能源（850101）行业研究人士分析认为，国网公司投资4万亿元，再加上南方电网公司投资规模，意味着“十五五”期间，全国年均电网投资额或超万亿元，特高压（885425）工程仍是投资重点之一。

此外，由于全球电网设备（881278）存在结构性短缺，龙头企业未来数年将迎来海内外业务两翼齐飞的增长趋势。

高盛（GS）发布最新报告称，首次覆盖电力（562350）设备企业思源电气（002028）和华明装备（002270）。当前，全球电网设备（881278）所面临的结构性短缺——受到全球电网升级需求推动、受制于劳动密集型生产，并且这一短缺局面因为日益兴起的人工智能（885728）数据中心(AIDC)需求而加剧——加速了海外业务的进展。

公开信息显示，思源电气（002028）不仅是国网公司排名靠前的供应商，2025年前三季度，其海外业务收入在营收占比中也超过了三成。作为变压器关键组件有载分接开关的生产商，华明装备（002270）同样在国内市场占据领先地位，海外市场收入在营收占比呈现快速上升趋势。