上证报中国证券网讯5月23日，镇洋发展（603213）公告，上交所并购重组审核委员会定于5月29日审议浙江沪杭甬（HK0576）换股吸收合并公司事项。
本次交易为同一控制下省属国资内部整合，由浙江沪杭甬（HK0576）以发行A股方式换股吸收合并镇洋发展（603213）。合并完成后，镇洋发展（603213）将终止上市并注销法人资格，全部资产、负债、业务及人员由浙江沪杭甬（HK0576）承继；浙江沪杭甬（HK0576）本次换股新发A股及现有内资股将同步登陆上交所主板，正式实现A+H两地上市格局。本次换股以镇洋发展（603213）定价基准日前120个交易日股票交易均价为基准给予29.83%溢价，分红除息后换股比例为1:1.0931，同时设置异议股东现金选择权，并为镇洋转债提供三类处置安排，全方位保障投资者权益。
公告显示，本次合并绝非简单资本层面的平台整合，而是公司主业提质、赛道扩容、资源嫁接的发展契机。镇洋发展（603213）长期深耕氯碱化工（600618）、精细化工（850102）领域，主营氯碱（884023）系列、PVC、MIBK及高纯氢气等产品，具备成熟生产装置与稳定客户基础，但近年来受行业周期（883436）影响，盈利水平呈现下降趋势。随着重组落地，镇洋发展（603213）将全面纳入浙江省交通集团旗下大型产业资本版图，可以依托浙江沪杭甬（HK0576）的上市平台优势进一步拓宽氯碱化工（600618）与新材料产品在交通领域的应用场景，依托长三角区域政策优势优化产品运输与产业布局，同时借助石化化工（850102）行业稳增长政策，推动化工（850102）板块转型发展，有效助力浙江沪杭甬（HK0576）把握交通运输与能源（850101）融合发展的政策机遇，实现交能融合。
本次交易完成后，浙江沪杭甬（HK0576）将承接镇洋发展（603213）的氯碱（884023）相关产品业务，化工（850102）板块未来将聚焦两大发展方向。一方面积极融入宁波绿色石化产业集群，立足现有氯碱化工（600618）主业，稳步向有机合成、高端化工（850102）新材料领域延伸，完善产业链布局；另一方面紧扣石化行业绿色低碳升级趋势，提升生产智能化、绿色化发展水平。同时，双方将通过资源整合增强综合实力，在氢能制备及应用场景方面展开合作，提升整体竞争力和绿色转型能力。
本次交易是全面注册制实施以来，上交所受理的首单H股上市公司换股吸收合并A股公司业务。交易完成后，浙江沪杭甬（HK0576）将依托A+H两地上市平台，可灵活利用两地资本市场差异化优势，进一步提升投融资能力与资本运作水平，为未来业务拓展和兼并收购提供更为坚实和灵活的资本支撑。同时本次整合深度契合国企改革（886021）与行业政策导向，统筹优化省属国有资本布局，实现交通产业与化工（850102）板块相互赋能，为同类省属国企上市平台整合树立了重要示范样本。(沈振宙)
