【隔夜海外行情动态】
1、美股三大指数集体收跌，道指跌0.09%，标普500指数跌1.44%，纳指跌2.21%。微软涨1.80%，亚马逊涨0.57%，特斯拉跌5.79%，英伟达跌4.15%，谷歌A跌1.03%，苹果跌0.91%，Meta接近持平。
2、WTI原油下跌0.44%,报72.89美元/桶；布伦特原油下跌1.02%,报76.73美元/桶。
3、截至发稿，现货黄金下跌0.64%,报4095.89；截至发稿，现货白银下跌5.44%,报61.36美元/盎司。
【昨日国内行情回顾】
1、A股三大指数集体下跌，截至收盘，上证指数跌1.37%，深证成指跌3.17%，创业板指跌3.84%，北证50涨0.77%，科创50指数跌1.68%。全市场成交额34660亿元，较上日成交额缩量2961亿元，全市场超2600只个股下跌。板块题材上，生物医药、银行、旅游及酒店、公路铁路运输、猪肉、证券、房地产板块涨幅居前；贵金属、小金属、工业金属、元件、PCB概念、CPO、光伏设备、电池板块跌幅居前。
2、港股收盘，恒生指数跌1.82%，恒生科技指数跌3.3%。恒指港股通ETF银华跌2.43%，港股通科技ETF鹏华跌3.61%。板块方面，生命科学工具、水务板块涨幅靠前；电气设备、电子设备与仪器板块跌幅靠前。
3、ETF收盘涨跌不一，科创创新药ETF领涨3.63%，碳中和ETF涨3.29%，科创创新药ETF涨2.96%，有色ETF领跌9.03%，工业有色ETF跌8.9%，有色矿业ETF跌8.88%。
4、截至6月22日，上交所融资余额报15055.58亿元，较前一交易日增加103.73亿元；深交所融资余额报14581.19亿元，较前一交易日增加186.45亿元；两市合计29636.77亿元，较前一交易日增加290.18亿元。
5、人民币兑美元中间价报6.8171，较上日调低21点。注：人民币中间价由中国外汇交易中心于每日银行间外汇市场开盘前向所有银行间外汇市场做市商询价，并将全部市商报价作为人民币对美元汇率中间价的计算样本，去掉最高和最低报价后，将剩余做市商报价加权平均得到。人民币汇率中间价是即期银行间外汇交易市场和银行挂牌汇价的最重要参考指标。
【重大新闻汇总】
1、6月23日下午，国务院总理李强在大连会见来华出席夏季达沃斯论坛的韩国总理金民锡。 李强指出，中韩贸易合作潜力巨大，中方愿同韩方用好两国经济部长会等机制，加快推进双边自贸协定第二阶段谈判，推动两国贸易扩面提质。中韩在创新领域各有所长，产业链价值链深度融合，可以进一步推动对接互嵌，充分发挥互补优势，巩固做优传统产业合作，拓展半导体、人工智能、新能源、生物医药等新兴产业合作，共同抢抓创新发展的新机遇。双方要深化旅游、教育、地方、青少年、媒体、智库等领域交流合作，持续增进两国国民感情。近些年，亚太经济保持较快发展，得益于各国总体坚持开放合作。中方愿同韩方加强协调配合，推动建设开放型亚太经济，维护自由贸易和多边主义，维护全球产供链安全稳定，为亚太乃至全球发展注入正能量。(新华社)
2、黎巴嫩真主党领导人卡西姆23日表示，以色列“别无选择”，必须从黎巴嫩领土上完全撤出并全面落实停火协议。卡西姆当天在黎巴嫩首都贝鲁特南郊举行的一场活动上说，“任何理由都不能允许以色列继续驻扎在黎巴嫩哪怕一寸土地上”。他还表示，以色列企图消灭真主党的计划已经破灭。(新华社)
3、商务部等8部门公布40个汽车流通消费改革试点城市，要求聚焦堵点完善举措，培育新场景新业态，带动商旅文体健融合；同时，商务部等9部门发布后市场若干措施，明确支持房车露营，优化通行与营地用地审批、完善营地配套，推动制造链升级、培育龙头。公布40个汽车流通消费改革试点城市；发布培育壮大汽车后市场消费若干措施；支持发展房车露营产业。(综合新华社)
4、工信部、公安部实现机动车合格证信息在两部门间实时共享，数据“秒级”传送，国产小客车可“当天购车、当天缴税、当天上牌”，进一步提升上牌效率。合格证信息实现实时共享；国产小客车当天购车当天缴税当天上牌。(央视新闻)
5、在沪指重返4100点之际，多家券商下调部分公司盈利预测：光大证券将格力电器2026年归母净利润下调至290亿元(-4%)，长江证券至291.04亿元(-3.5%)；中邮证券将北方华创2026年归母净利润下调至59.18亿元(缩减近三成)。部分个股评级仍维持“买入/增持”。下调格力电器2026年归母净利润至290亿元(-4%)；下调北方华创至59.18亿元(缩减近三成)。(第一财经)
6、第四届链博会在北京开幕。苹果称在全球200家最重要供应商中有80%在中国建厂；英特尔表示对在华经营充满信心，认可“词元经济”和“算电协同”。苹果：全球200家重要供应商中80%在中国有生产基地；英特尔：在华经营充满信心。(央视财经)
7、光互联赛道受边际信息影响波动，SemiAnalysis报告引发跳水，英伟达否认CPO量产延期。产业人士称瓶颈在上游磷化铟激光芯片产线与验证周期，短期NPO/LPO/可插拔并行，长期CPO仍是训练集群终极方案，落地将分阶段迭代。英伟达否认CPO量产延期；磷化铟激光芯片成为产能最短板。(21世纪经济报道)
8、围绕霍尔木兹海峡，美伊及地区多项安排推进：伊朗根据谅解备忘录，60天内免收商船通行申请费用，由政府承担，并将依国际法和本国安排管理海峡，设协调中心和热线以便问题30天内解决；阿曼与IMO协调开辟临时海上航道，遵守国际法、保障免费通行；特朗普称基于伊朗让步允许海峡保持开放，并称22日有1900万桶石油通过。伊朗60天内免收通过霍尔木兹海峡商船费用；阿曼开辟临时海上航道并保障免费通行；特朗普同意允许海峡保持开放。(综合央视新闻、新华社)
9、伊朗总统佩泽希齐扬表示，伊美谅解备忘录不包含伊朗导弹问题，未来也不会将防御能力纳入谈判。谅解备忘录不含伊朗导弹问题；伊朗不会就防御能力进行谈判。(CCTV国际时讯)
10、美国参议院投票决定，除非特朗普获得国会批准，否则暂停对伊朗的战争行动。参议院要求对伊朗动武须获国会批准。(财联社)
11、美国国土安全部放宽对伊朗国家足球队的旅行限制，允许其在6月26日对阵埃及前两天入境美国，比赛结束当晚离境，整体安全措施不变。允许比赛前两天入境、当晚离境。(央视新闻)
12、美国6月标普全球综合PMI初值52.2，预期52.1，前值51.5。6月综合PMI初值52.2，高于预期与前值。
13、财政部部长蓝佛安向全国人大常委会报告称，2025年中央决算总体较好，财政政策更加积极，着力稳定经济运行、推动高质量发展。2025年中央决算总体较好；财政政策更加积极。(新华社)
14、巴克莱将标普500指数2027年目标点位设为8800点。标普500指数2027年目标8800点。
15、英特尔CEO陈立武称公司推进1纳米乃至0.7纳米制程规划，并已投资一家人造金刚石晶圆企业，看好其在芯片封装散热领域应用潜力。受消息带动，培育钻石板块走强。英特尔推进1纳米/0.7纳米制程；投资人造金刚石晶圆公司。
16、兆易创新与Qt Group达成合作，依托GD32H7高性能MCU联合打磨与优化嵌入式GUI方案，服务智能工业、储能、智能家居、消费电子等场景。兆易创新携手Qt Group；聚焦GD32H7嵌入式GUI方案。
17、《中华人民共和国金融法(草案)》首次提请审议，定位为金融领域“1”，与银行、保险、证券等“N”及其他“X”共同构建“1+N+X”体系，强调强监管、防风险、促高质量发展，统筹发展与安全。金融法草案首次审议；构建“1+N+X”金融法律体系。(新华社)
18、企业微信内测AI Agent“?圆”，可基于群聊、文档、会议、邮件、日程等工作数据自动理解诉求并给出回复，未来或延展至客户经营场景。企业微信已接入超1400万企业与组织，每天服务微信用户超7.5亿。企业微信内测AI Agent“?圆”；接入超1400万企业 每日服务超7.5亿用户。(新京报)
19、SpaceX启动美元优先票据发行：2031年到期5.35%(70亿美元)、2033年到期5.65%(60亿美元)、2036年到期5.875%(60亿美元)、2046年到期6.6%(25亿美元)、2056年到期6.65%(35亿美元)，募资用于偿还过桥贷款及一般用途，预计6月26日完成；高等级债获认购890亿美元。盘前股价一度跌近5%后转涨超0.6%。SpaceX发行多期优先票据并披露票面利率与期限；高等级债获890亿美元认购需求；预计6月26日完成发行。(综合财联社)
20、MOMENTA GLOBAL LIMITED - W 通过港交所上市聆讯。通过港交所上市聆讯。
21、中国人民银行以固定利率、数量招标开展5245亿元7天期逆回购操作，利率1.40%，投标量与中标量均为5245亿元。开展5245亿元7天期逆回购；操作利率1.40%。
22、美国通过美军中央司令部建立以黎停火“监督机制”，以确保政策制定者实时、准确掌握黎巴嫩战况。此前美方与以色列和黎巴嫩领导人通话讨论巩固停火及未来对话。美军中央司令部启动以黎停火监督机制。(新华社)
23、车载光通信加速落地：亨通光电推出可稳定实现10Gb/s以上的车载光纤通信方案，光迅科技提前布局，华工科技发布车载以太网高速光模块(微秒级超低时延)。业内称L3准入法规有望全面放开，“光进铜退”在汽车行业加速演进。亨通光电推出10Gb/s以上车载光纤方案；华工科技发布车载以太网高速光模块；L3准入法规有望全面放开。(证券时报)
24、伊朗总统佩泽希齐扬抵达巴基斯坦首都伊斯兰堡。伊朗总统抵达伊斯兰堡访问。(央视新闻)
【公司公告】
| 公司名称 | 事项 |
|---|---|
| 华润新能源 | 网上摇号中签结果出炉 中签号码共有186.14万个 |
| 兴森科技 | 拟定增募资不超过39亿元用于高阶mSAP基板等项目 |
| 华特气体 | 俄罗斯氦气出口需特别许可，氦气价格已从高位明显下降 |
| 恒瑞医药 | 撤回艾玛昔替尼软膏药品注册申请 |
| 爱迪特 | 参股公司万微MLCC粉体尚未规模化量产，氧化锆瓷块价格影响不确定 |
| 力量钻石 | “金刚石散热材料”关注度较高，该应用场景尚未达到大规模市场化应用阶段 |
| 永太科技 | 子公司拟8亿元投建年产5万吨VC项目 |
| 芯联集成 | 签署增资协议，产业基金拟增资20.04亿元 |
| 岭南控股 | 拟发行股份及支付现金收购广电城服85%股份并停牌 |
| 常润股份 | 签署框架协议，拟收购湖北达峰73.48%股权 |
| 恒盛能源 | CVD金刚石产品营业收入占公司2025年度营业收入的比重为0.15% |
| 新乡化纤 | 拟定增募资不超13亿元用于高品质生物质纤维素长丝等项目 |
| ST星农 | 公司股东筹划股份转让事宜可能导致控制权变更 公司股票将于6月24日起停牌 |
| ST朗进 | 控股股东所持股份100%被司法冻结，累计冻结占总股本20.72% |
| 华新建材 | 华新集团增持公司0.81%股份，金额4亿元 |
| 立讯精密 | H股上市申请6月18日获联交所上市委员会审阅 |
| TCL科技 | 首次回购0.40%公司股份，成交总金额约4亿元 |
| 奥比中光 | 向特定对象发行股票募集9.8亿元 |
| 至纯科技 | 控股股东蒋渊拟对至微半导体增资不超过2亿元 |
| 水晶光电 | 公司拟向日本光驰购买镀膜设备，交易总金额为2.33亿日元 |
【券商观点】
| 研究机构 | 核心观点 |
|---|---|
| 兴业证券 | 银价上涨推高光伏银浆成本，驱动贱金属(铜、铝等)替代技术产业化加速。行业主流技术路线(如银包铜、电镀铜等)已脱离早期研发，隆基、晶科、爱旭等头部企业正稳步推进量产应用，旨在降低电池成本。预计少银/去银技术产业化将加快，推动光伏银浆单耗中长期下行。投资建议关注博迁新材、聚和材料(材料端)，以及爱旭股份、隆基绿能、晶科能源、阿特斯、中来股份(电池端)。【聚焦领域：电力设备】 |
| 浙商证券 | 核心结论为供给端收缩已确定，农产品价格上涨方向确定，幅度取决于厄尔尼诺真实强度；当前农产品估值处于历史低位，形成估值洼地。预测厄尔尼诺将于5月进入状态，夏秋季形成中等及以上强度事件并至少持续至2026年底，将显著改变全球降水与作物生长格局，与化肥短缺、低库存周期叠加形成价格上涨强驱动。具体品种上，棕榈油是最大变量，减产效应滞后，叠加印尼B50政策与低库存，可能推动全球油脂价格中枢趋势性上移；白糖和橡胶价格弹性高；大豆需关注局部减产风险；玉米、小麦传导路径相对间接；棉花供需边际收紧。投资建议优先配置棕榈油、白糖、橡胶三大高弹性品种，并关注大豆、棉花、小麦/玉米的阶段性机会。行情节奏上，2026年预期发酵，2027年预计兑现减产，具备持续性。【聚焦领域：农林牧渔】 |
| 中金公司 | 2026年端午全社会跨区域人员流动日均2.16亿人次，同比下降0.9%，出行表现疲软。其中铁路日均客运量同比增长2.93%，高速公路及普通国省道非营业性小客车日均出行量同比下降2.11%，民航日均客运量同比增长0.62%。端午民俗文化成为拉动海内外双向旅游消费的核心驱动力，国内游以非遗文化主题为主，出境游和入境游热度走高。研报维持相关公司盈利预测、目标价和评级。【聚焦领域：传媒互联网】 |
| 长江证券 | 仔猪价格下跌加速行业资金流失，生猪养殖产能去化或步入深水期。当前生猪养殖板块股价及猪价均处历史底部，持续看好低成本和具有现金流优势的企业，重点推荐德康农牧、牧原股份、温氏股份和神农集团。肉牛养殖行业景气度持续提升，本轮景气持续时间或达2年以上。地缘问题发酵可能提升农产品价格中枢。白羽鸡产业链价格有望景气复苏，推荐圣农发展。【聚焦领域：农林牧渔】 |
| 中信证券 | 核心观点：AI投资带来的超高景气度仍将是市场主线，行情有望持续围绕半导体新材料、新技术和紧缺环节加速分化，持续兑现业绩和成长的公司表现将保持强势。同时看好确定性涨价标的和中报绩优且有新领域布局的标的。具体投资方向：1)半导体新材料：兴福电子、立昂微、有研硅、鼎龙股份、雅克科技；2)半导体封装新技术：天承科技、联瑞新材、艾森股份；3)紧缺环节：国瓷材料、爱迪特、中钨高新、东方钽业、铂科新材。【聚焦领域：新材料】 |
【今日重点关注的财经数据与事件】
.01:00 美国M2货币供应量
.20:30 美国营建许可总数(户)
