6月29日早盘，A股主要股指涨跌不一，创业板指（399006）、深证成指（399001）均冲高回落。截至午间收盘，上证指数（1A0001）报4034.08点，涨0.17%；深证成指（399001）跌1.21%，创业板指（399006）跌1.28%，科创综指（1B0680）涨0.36%。沪深北三市半日成交25175亿元，较上个交易日同期放量757亿元。其中，兆易创新（HK3986）（603986）成交额301.73亿元，位居A股第一；中际旭创（300308）、长电科技（600584）、京东方A（000725）、澜起科技（HK6809）成交额均超200亿元。
盘面上，医药生物（SVA）板块集体爆发，创新药（886015）、CRO方向领涨；大消费板块盘中走强，零售、白酒（881273）板块纷纷上涨，宁波中百（600857）、中百集团（000759）涨停，酒鬼酒（000799）盘中一度触及涨停。科技股盘中跳水，PCB、CPO、光纤等高位方向遭遇调整，长盈通（688143）以20%幅度跌停，鹏鼎控股（002938）、通鼎互联（002491）、铭普光磁（002902）等热门股跌停。
医药板块集体拉升
多只个股“20cm”涨停
早盘，医药板块震荡拉升，创新药（886015）、减肥药（886051）、CRO等多个方向集体上攻。截至午间收盘，舒泰神（300204）、广生堂（300436）、万邦医药（301520）、佰仁医疗（688198）、三生国健（688336）均以20%幅度涨停，双鹭药业（002038）、新华制药（000756）、亚太药业（002370）等多只个股涨停。
消息面上，国家医保局6月29日对通过2026年目录初审的药品名单和主要信息进行公示，其中557个、54个药品分别通过基本医保药品目录、商保创新药（886015）目录初步形式审查。
据介绍，今年申报品种数量进一步增长，申报材料818份，涉及674个药品通用名，比2025年增加100份申报材料、41个药品通用名。形式审查通过率大幅提升，除预申报品种外，初步形式审查总体通过率92%。
与此同时，近期，在2026年美国临床肿瘤学会（ASCO）年会上，94项中国研究入选口头报告环节，同时12家中国企业的13项研究入选LBA（最新突破性摘要），均创历史新高。多项来自中国的高等级、大样本、随机对照临床研究的PFS、OS等生存期“硬终点”数据密集发布，成为全场焦点。
开源证券研报显示，全球CRO市场规模由2018年的539.1亿美元增长到2023年的821.1亿美元，年复合增长率为8.8%。根据Frost&Sullivan的统计和预测，全球CRO服务市场规模将持续扩大，2026年达到1065亿美元，2023年至2026年的复合年增长率为9.0%，并在2030年超过1477亿美元。
国金证券（600109）分析，全球景气度共振，建议市场关注创新药（886015）板块底部反转。随着创新药（886015）企业扭亏节点到来，全年临床数据催化密集，叠加已 BD（商务拓展）出海管线海外临床进展顺利，看好创新药（886015）板块投资机会。具体布局思路建议：第一，布局业绩财报窗口期，掘金业绩超预期标的；第二，关注学会大会动态，把握重磅临床数据发布窗口；第三，聚焦核心赛道，持续关注小核酸、双抗、ADC等相关标的的投资机会，把握产业兑现期的红利行情。
半导体硅片持续活跃
神工股份盘中“20cm”涨停
早盘，半导体（881121）硅片产业链延续活跃走势，神工股份（688233）盘中一度触及20%幅度涨停。截至午间收盘，有研硅（688432）、神工股份（688233）、恒坤新材（688727）涨超10%。
头部企业近期动作频频。沪硅产业（688126）近日发布公告称，公司拟与持股5%以上股东国盛集团共同对子公司上海新昇进行增资，合计增资114.48亿元，进一步优化对300mm半导体（881121）硅片业务进行管理整合、优化资源配置、发挥协同效应、提升经营管理效率。
据国际半导体（881121）产业协会（SEMI）统计，2025年全球半导体（881121）硅片出货量为12973百万平方英寸，同比增长5.76%，结束2023年及2024年连续两年出货量下滑的局面。今年一季度，全球半导体（881121）硅片出货量达到3275百万平方英寸，同比增长超过13%，增幅创2022年以来同期最高水平。
中信证券（HK6030）研报表示，2026年二季度硅片涨价如期落地，行业正式进入上行周期（883436），下半年海内外涨价趋势将延续。未来两年全球硅片将进入供不应求格局，重掺硅片、高端轻掺硅片紧缺确定性最强，国内轻掺硅片将充分受益于海外订单溢出效应。
国盛证券（002670）研报表示，多重因素叠加驱动，硅片价格拐点已至。建议重点布局已实现高端硅片技术突破、具备规模化产能且深度绑定全球头部晶圆厂的国内龙头企业。
