【昨日国内行情回顾】
1、截至收盘，上证指数（1A0001）涨0.72%报3832.26点，深证成指（399001）涨2.21%报13578.93点，创业板指（399006）涨3.06%报3343.96点，北证50涨3.26%报1083.27点。三市成交额25598亿元，较上日放量2014亿元。全市场近4700只个股上涨。板块题材上，智谱（HK2513）AI、算力租赁（886050）、元件（881270）板块涨幅居前；银行板块跌幅居前。
2、港股收盘，恒生指数涨0.1%，恒生科技指数涨0.53%。恒指港股通ETF银华（159318）跌0.23%，港股通科技ETF鹏华（159751）持平。板块方面，焦炭加工（884015）Ⅲ、焦炭加工（884015）Ⅳ板块涨幅靠前；手机、啤酒（884189）板块跌幅靠前。
3、ETF收盘涨跌不一，云计算ETF（516510）领涨9.86%，线上消费ETF（159793）涨9.47%，创业板软件ETF（159256）涨9.45%，银行ETF（515290）领跌1.84%，标普油气ETF（513350）跌1.67%，港股红利低波ETF（520550）跌1.66%。
4、截至7月30日，上交所融资余额报13222.12亿元，较前一交易日减少144.83亿元；深交所融资余额报12540.98亿元，较前一交易日减少221.76亿元；两市合计25763.10亿元，较前一交易日减少366.59亿元。
5、人民币兑美元中间价报6.7894，较上日调低2点。注：人民币中间价由中国外汇交易中心于每日银行间外汇市场开盘前向所有银行间外汇市场做市商询价，并将全部市商报价作为人民币对美元汇率中间价的计算样本，去掉最高和最低报价后，将剩余做市商报价加权平均得到。人民币汇率中间价是即期银行间外汇交易市场和银行挂牌汇价的最重要参考指标。
【重大新闻汇总】
1、李强主持召开国务院常务会议，听取新型电网、物流网建设情况汇报。(央视)
2、李强主持召开国务院常务会议，决定核准辽宁庄河一期工程等四个核电（885571）项目。(央视)
3、李强主持召开国务院常务会议，研究健康优先发展战略实施有关工作。(央视)
4、美伊紧张与霍尔木兹海峡局势反复。美国官员称特朗普曾下令或考虑对伊朗发动新一轮袭击，美方向中东地区美国公民发布撤离警告；伊朗称因美军行动导致霍尔木兹海峡无法正常通行，美军中央司令部则否认海峡关闭。随后特朗普称，同意取消对伊朗的打击，前提是迅速达成协议，框架包括霍尔木兹海峡立即、完全和彻底开放以及结束伊朗核威胁；但伊朗法尔斯社称，尚未就重开霍尔木兹海峡达成任何协议。(综合央视新闻、新华社、财联社等媒体)
5、国务院常务会议决定核准浙江金七门核电（885571）二期、广东太平岭核电（885571）三期、辽宁庄河核电（885571）一期、山东莱阳核电（885571）一期等四个核电（885571）项目，合计8台新机组。据估算，上述新项目总投资将超过1700亿元，核电（885571）工程继续成为扩大有效投资的重要拉动力。(澎湃新闻)
6、中国人民银行召开2026年下半年工作会议，强调继续实施好适度宽松的货币政策，综合运用并适时调整货币政策工具，保持流动性充裕，引导金融机构增强信贷投放均衡性，推动社会融资规模、货币供应量增长同经济增长和价格总水平预期目标相匹配。会议还提出，保持社会综合融资成本低位运行，保持人民币汇率在合理均衡水平上的基本稳定，并加快金融市场建设发展，强化执法和宏观审慎管理，稳步推进金融市场高水平开放。(央行)
7、国家发展改革委表示，正在会同有关部门抓紧研究制定扩大内需战略实施方案(2026-2030年)。下一步将以更大力度、更实举措有效扩大国内需求，推动扩大内需政策落地见效。(证券时报)
8、据报道，美联储主席沃什正在考虑减少美联储定期召开的利率决策会议次数，该举措可能成为近年来美联储运作方式的重大变革。目前，联邦公开市场委员会(FOMC)每年召开八次会议，就利率政策进行表决。(财联社)
9、商务部回应美国将中国企业列入所谓涉疆法案实体清单称，美方将40余家中国实体增列至“维吾尔强迫劳动预防法”实体清单毫无事实依据，是典型经济胁迫行为，严重损害企业合法权益并破坏全球产业链供应链稳定。中方强烈谴责、坚决反对，并表示将采取必要措施，维护中国企业合法权益。(商务部)
10、针对“特斯拉（TSLA）考虑剥离中国业务以便为与SpaceX（SPCX）潜在合并铺路”的报道，特斯拉（TSLA）中国回应称此为“不实消息”。外交部表示不了解具体情况，但作为原则，中方一贯反对泛化国家安全概念，反对针对中国的歧视性行动。(综合澎湃新闻、北京青年报等媒体)
11、ETF资金短期波动较大。据同花顺（300033）iFinD，7月31日ETF资金整体净流出237.07亿元，其中股票型净流出243.75亿元、宽基型净流出111.82亿元；但整个7月份ETF资金整体净流入4937.47亿元，股票型净流入4775.71亿元、宽基型净流入3156.60亿元。7月30日ETF资金整体净流入393.72亿元；科创50（1B0688）ETF华夏、创业板ETF易方达（159915）开盘1小时成交额均破100亿元。(同花顺（300033）iFinD)
12、国家发展改革委表示，有关机构测算，“十五五”时期算力网建设将新增直接投资4万亿元。考虑到算力建设以企业投资为主，发改委将加强规划引导、要素保障等工作，为民间投资创造空间并营造良好环境。(财联社)
13、存储芯片（886042）板块大幅高开，兆易创新（HK3986）、德明利（001309）、太极实业（600667）一字涨停，普冉股份（688766）、北京君正（300223）、佰维存储（688525）、江波龙（301308）、大普微（301666）等多股涨超10%。其中德明利（001309）盘中炸板后持续回落，尾盘翻绿，成交额超160亿元。
14、金融监管总局、中国人民银行、中国证监会、财政部联合发布《关于健全金融机构治理的实施意见》，提出22条措施。文件明确，到2029年，基本形成权责边界清晰、激励约束相容、风险管理严格、运转规范高效的金融机构治理机制；重点包括防范大股东违规干预和内部人控制、强化穿透式监管、压实董事高管等“关键少数”责任，并提高违法违规成本。(央视新闻)
15、DeepSeek发布更新日志，宣布DeepSeek-V4-Flash正式版API上线公测。DeepSeek-V4-Flash-0731的模型结构和尺寸与preview版本保持一致，仅重新进行了后训练；DeepSeek-V4-Pro正式版将尽快发布。(DeepSeek)
16、韩国交易所启动韩国创业板指（399006）(KOSDAQ)的侧车机制，程序化交易暂停5分钟，显示韩国创业板市场短时波动触发交易限制安排。
17、8月1日起，488项国家标准开始实施，包括46项强制性国家标准和442项推荐性国家标准，覆盖产品能源（850101）消耗限额、黄河流域用水定额、脑机接口（886047）、数字孪生（885820）、北斗应用、光伏发电系统、绿色产品评价、旅游服务等领域，将为新兴产业、绿色发展和民生品质提升提供标准支撑。(新华社)
18、国家发展改革委表示，受国际油价变化影响，自7月31日24时起，国内成品油价格上调，汽油每吨上调685元，柴油每吨上调655元。本轮调价依据为前10个工作日国际市场平均油价高于上次调价周期（883436）。(发改委)
19、国家统计局数据显示，7月份制造业采购经理指数(PMI)为49.2%，比上月下降1.1个百分点；非制造业商务活动指数为49.0%，比上月下降1.2个百分点；综合PMI产出指数为49.3%，比上月下降1.3个百分点，表明企业生产经营活动较上月放缓。(国家统计局)
20、国家发展改革委表示，今年上半年共建“一带一路（885494）”取得扎实进展。经贸合作方面，我国与共建国家货物进出口总额达到12.97万亿元，同比增长14.8%，占外贸总额的50.9%；互联互通方面，中欧班列上半年开行11186列，同比增长20.2%，匈塞铁路匈牙利段开通货运，中吉乌铁路全线开工。(央视新闻)
21、国家发展改革委表示，上半年我国人工智能（885728）自主创新步伐加快，深度求索、月之暗面等本土企业发布参数规模达到“万亿”级别的开源大模型，国产大模型全球下载量突破100亿次。下一步将加快大模型基础理论、训练、推理效率、多模态、智能体等方向创新，推动国家人工智能（885728）应用中试基地建设，并加快人工智能（885728）法的立法进程。(证券时报)
22、记者获悉，监管层拟对券商交易信息系统接入环节进行系统性规范，相关自律管理文件处于修订过程中，有望年内出台。送审稿提出，券商应依法合规开展交易信息系统接入，审慎提供接入服务，同等条件下引导客户优先使用券商交易终端，且不得为特定接入客户提供技术或者业务资源差异化安排。(财联社)
【公司公告】
| 公司名称 | 事项 |
|---|---|
| 国盛证券（002670） | 因涉嫌违反账户实名制规定被证监会立案 |
| 爱丽家居（603221） | 8月3日起停牌核查 |
| 湘财股份（600095） | 子公司湘财证券被证监会立案调查 |
| 贝肯能源（002828） | 控制权变更签署股份转让协议，股票8月3日复牌 |
| 中国广核（003816） | 惠州5号及6号机组获国务院核准，单台容量1217MW |
| 兆易创新（HK3986） | 拟以10亿元-20亿元回购公司股份 |
| 先导基电（600641） | 2026年上半年净利润2.1亿元 |
| 中国核电（601985） | 辽宁庄河核电（885571）1、2号机组及浙江金七门核电（885571）3、4号机组获国务院核准 |
| 北京君正（300223） | 实控人刘强提议回购1亿元-2亿元公司股份 |
| 富瀚微（300613） | 预计2026年上半年净利润同比增长1072.72%-1420.19% |
| 宏桥控股（002379） | 拟定增募资不超过120亿元用于风电（885641）、光伏及铝深加工项目 |
| 仕佳光子（688313） | 2026年上半年净利润3.15亿元同比增45.30% |
| 长安汽车（000625） | 终止长安科技增资扩股暨关联交易，原拟合计出资30亿元 |
| 领益智造（002600） | 终止参与富通嘉善重整投资事项 |
| 交大昂立（600530） | 股票8月4日起实施其他风险警示，简称变更为ST交昂 |
| 弘信电子（300657） | 向特定对象发行股票获中国证监会同意注册批复 |
| 欣天科技（300615） | 控股股东将变更为深圳元启 明起复牌 |
| ST金鸿顺（603922） | 实控人刘栩被证监会立案调查 |
| 电投产融（000958） | 山东莱阳核电（885571）项目1、2号机组获国务院核准 |
| 盛达资源（000603） | 2026年上半年净利润3.9亿元，同比增长456.46% |
【券商观点】
| 研究机构 | 核心观点 |
|---|---|
| 兴业证券（601377） | AI产业链各环节加速迭代。芯片方面，澜起科技（688008）试产CXL3.2控制器，美国拟补贴本土半导体（881121）研发，欧洲企业发布先进制程RISC-V芯片。基础设施方面，国内智能算力规模同比增长2.8倍，欧盟计划投入100亿欧元建7座AI超级工厂，亚马逊（AMZN）将2026年资本开支提高至2200亿美元。模型层，DeepSeek、华为、阿里等发布或开源新模型，能力向智能体、全模态及专业场景延伸。应用端，特斯拉（TSLA）接入豆包大模型，微信上线AI排版，谷歌发布新一代机器人模型。【聚焦领域：传媒】 |
| 东吴证券（601555） | AlphaChain正从方法论验证进入产品化落地阶段，核心解决AI判断的交付、验证与稳定运行问题。平台通过结构化决策卡实现“决策卡—投票分歧—完整报告”的分层输出，降低长报告使用门槛。同时，建立决策跟踪与战绩榜机制，将AI判断转化为可追溯、可复盘的研究资产，形成长期可信度。工程化上，通过公平队列、缓存预热及微信推送等嵌入用户工作流，保障多场景下的效率与可靠性。【聚焦领域：房地产（881153）】 |
| 浙商证券（601878） | 中国餐饮仍处成长期，增长核心看居民收入。经济增长、外食渗透与连锁升级是长期驱动力。当前消费（883434）呈K型分化，体验价值成竞争核心，供应链成熟推动龙头效率提升。兼具体验属性与平台能力的龙头有望胜出，重点关注海底捞（HK6862）、百胜中国（HK9987）、蜜雪集团（HK2097）及古茗（HK1364）。【聚焦领域：酒店餐饮】 |
| 长江证券（000783） | Anthropic通过Constitutional AI实现范式转变，提升模型可解释性与可靠性。公司战略聚焦B端与Coding场景，利用其高频、可验证特性构建数据飞轮，加速AGI研发。产品深度集成Claude，凭借组织竞争力持续强化核心优势。未来增长在于将模型嵌入高价值生产工作流，提升收入稳定性。模型单位经济性正迎来拐点，2026年下半年推理或将服务于下一轮更大的训练周期（883436），目标是实现自递归自我改进。【聚焦领域：计算机】 |
| 中信证券（600030） | 基本医保收支承压，商业健康险在政策红利与数据打通下加速成为核心支付方，产品向医疗险倾斜并实现精准定价。创新药（886015）企为跨越CAR-T等高值特药支付断层，前置化绑定保险公司推行“商保直付”方案。预计商保将沿“惠民保至中高端医疗险”路径发展，至2030年贡献约3000亿元支付增量，创新药（886015）械赔付占比大幅提升。投资聚焦四大主线：创新药（886015）械受益于商保目录与估值提升；平台型公司赋能药险协同；民营医疗终端迎来新支付方与估值上移；医药流通（884199）独占高值药首发通道迎价值重估。【聚焦领域：医疗产业链】 |
【今日重点关注的财经数据与事件】
.07:00 澳大利亚制造业PMI
.09:45 中国财新制造业PMI
.14:00 德国实际零售销售同比(%)
