【昨日国内行情回顾】
1、A股三大指数收盘涨跌不一，截至收盘，上证指数涨0.67%，深证成指涨0.04%，创业板指跌0.73%，北证50跌1%，科创50指数跌0.36%。全市场成交额25387亿元，较上日缩量1447亿元，全市场超4000只个股上涨。板块题材上，兵装重组概念、能源金属、医疗服务、贵金属、养鸡、猪肉板块涨幅居前；CPO、元件、通信设备、保险、AI PC板块跌幅居前。
2、港股收盘，恒生指数涨1.05%，恒生科技指数涨1.26%。恒指港股通ETF银华涨0.83%，港股通科技ETF鹏华涨1.43%。板块方面，焦炭加工Ⅲ、焦炭加工Ⅳ板块涨幅靠前；调查和咨询服务、环保设备板块跌幅靠前。
3、ETF收盘涨跌不一，创业板综ETF涨19.77%，溢价率为19.39%，民企300ETF涨9.41%，溢价率为8.54%，科创半导体设备ETF涨4.12%，科创创业人工智能ETF领跌3.13%，科创创业人工智能ETF跌2.93%，人工智能ETF跌2.9%。
4、截至8月7日，上交所融资余额报13446.18亿元，较前一交易日增加43.41亿元；深交所融资余额报12696.44亿元，较前一交易日增加26.51亿元；两市合计26142.62亿元，较前一交易日增加69.92亿元。
5、人民币兑美元中间价报6.7884，较上日调高20点。注：人民币中间价由中国外汇交易中心于每日银行间外汇市场开盘前向所有银行间外汇市场做市商询价，并将全部市商报价作为人民币对美元汇率中间价的计算样本，去掉最高和最低报价后，将剩余做市商报价加权平均得到。人民币汇率中间价是即期银行间外汇交易市场和银行挂牌汇价的最重要参考指标。
【重大新闻汇总】
1、近日，中国人民银行印发《中国人民银行“十五五”改革发展规划》，并配套制定出台了9份相关细分领域的行动方案。《规划》以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，以加快建设金融强国为目标，加快完善中央银行制度，就“十五五”时期中国人民银行改革发展重点任务作出部署。(央行)
2、英伟达据悉与多家华尔街金融巨头合作，推进规模达5000亿美元的人工智能融资计划。英伟达CEO黄仁勋表示，5000亿美元人工智能融资协议资金完全来自第三方资本，相关交易将支持AI大范围建设。(财联社)
3、美国总统特朗普当地时间8月10日表示，美方已对整个霍尔木兹海峡完成扫雷，美国海军对这一关键航道拥有“100%”控制权，海峡“现在已经开放”，伊朗偶尔布设水雷但美军会清除。特朗普还称，将把对伊朗索赔问题纳入未来谈判，并认为伊朗应为黎巴嫩、加沙及邻国损失负责。伊朗方面，最高领袖穆杰塔巴.哈梅内伊对武装力量作出6项人事任命，包括任命阿里.阿卜杜拉希为空军少将、伊朗武装部队总参谋长，任命艾哈迈德.瓦希迪为伊朗伊斯兰革命卫队总司令。(综合央视新闻、财联社、CCTV国际时讯)
4、针对多家券商近期收紧新开户审核及两融、期权交易审查的报道，中信证券、东方财富回应称，融资融券及衍生品业务合规要求一直严格且规范，不存在所谓“从严”，相关业务始终在监管框架下平稳运行。行业人士称，多家券商信用业务已在各环节逐一化解风险，客户也主动补充保证金，市场整体风险可控。(财联社)
5、同花顺iFinD数据显示，8月3日至8月7日，ETF资金整体净流出743.59亿元，其中股票型净流出762.76亿元、宽基型净流出471.63亿元；净流出前三为南方中证1000ETF净流出75.94亿元、易方达创业板ETF净流出72.02亿元、华泰柏瑞沪深300ETF净流出63.38亿元。与此同时，黄金ETF持续吸金，上周五净流入15.19亿元，自7月15日以来黄金ETF连续18个交易日净流入，累计超126亿元。
6、记者获悉，阿里云基于全模块化设计架构，已将大型AIDC数据中心交付工期缩短至100天，并在大幅缩短工期的同时使整体建设成本降低10%以上。今年，阿里云计划将模块化数据中心全球产能提升两倍以上。(人民财讯)
7、全球半导体与AI芯片领域动态密集：台积电7月营收为4675.8亿新台币，较2026年6月增长5.6%，较2025年7月增长44.7%，2026年1月至7月收入总计28720.6亿新台币，同比增长37.0%。微软计划明年大幅增加自设计AI芯片产量，并可能最快下月公开发布Maia 300芯片，微软已与台积电谈判确保超过30万颗Maia芯片制造产能，预计2027年交付。韩国总统办公室表示，将设立5万亿韩元新基金，重点投资半导体材料、零部件和设备领域。(综合财联社等)
8、中际旭创H股上市不足两周即受资金关注。韩国证券存管院旗下SEIBro数据显示，7月8日至8月7日，韩国投资者净买入中际旭创H股4339.42万美元，折合约3.4亿港元，居同期韩国投资者净买入港股榜首。港交所披露，摩根大通对中际旭创H股多头持仓比例于8月5日从15.02%降至14.93%，摩根士丹利于8月4日从5.92%升至6.23%，中金公司于8月5日从4.91%升至5.22%。8月7日融资资金方面，中际旭创获融资买入77.30亿元，排名第一。(综合中国证券报、香港交易所等)
9、宇树科技将在8月10日同步开启网下、网上申购。券商中国记者穿透股东至第三层统计，至少有12家券商参与其中，其中5家券商以LP身份借道中信证券旗下私募股权投资基金间接投资宇树科技。作为保荐机构，中信证券在“投资+投行”协同模式下有望获得多重回报；发行公告显示，中证投资作为跟投主体获配80.89万股，记者测算，中信证券通过另类子公司与私募基金子公司合计持有宇树科技至少超过400万股。(人民财讯)
10、国家发展改革委、国家能源局印发《煤炭工业发展“十五五”规划》。规划提出，到2030年，煤炭兜底保障能力进一步增强，生产开发布局持续优化，产供储销体系更加完善；全国大型现代化煤矿产能比重提升至87%，智能化煤矿产能比例提升至75%；煤基多元化产业格局加快形成，煤炭消费实现达峰，现代煤炭产业体系基本建成。
11、商务部公告，调查机关初步认定，原产于墨西哥和美国的进口碧根果存在倾销，中国国内碧根果产业受到实质损害，且倾销与实质损害之间存在因果关系。调查机关决定，采用保证金形式实施临时反倾销措施。
12、中国人民银行“十五五”改革发展规划提出，持续建设开放包容、富有活力韧性的现代金融市场，完善多类别、多层次金融市场体系，强化金融市场制度建设。规划还提出，构建科学稳健的货币政策体系和覆盖全面的宏观审慎管理体系，健全中国特色现代货币政策框架，完善基础货币投放机制，保持人民币汇率在合理均衡水平上基本稳定，稳妥化解重点领域金融风险。同时，央行将持续增强金融服务实体经济质效，构建同科技创新相适应的科技金融体制，高质量建设债券市场“科技板”，并推进绿色金融、普惠金融、养老金融和数字金融。
13、据CME“美联储观察”，美联储到9月维持利率不变的概率为48.8%，累计加息25个基点的概率为51.2%；到10月维持利率不变的概率为34.7%，累计加息25个基点的概率为50.5%，累计加息50个基点的概率为14.7%。美联储官员哈马克表示，可能需要“一定次数”的加息，不想预判加息次数及最终利率水平，并称当前利率并未对经济造成实质性限制。特朗普表示，几天前曾与沃什简短交谈过一次，并非常尊重沃什。(综合新浪财经、财联社)
14、特朗普媒体科技集团公布业绩，第二季度营收167万美元，第二季度运营亏损1.64亿美元。(财联社)
15、稳市信号持续释放，投融资两端同向发力。从中央政治局会议到监管部门密集座谈，从一揽子金融政策发布到央国企、上市公司增持行动，稳市场、强韧性、稳预期的“组合拳”持续发力。业内认为，制度确定性正在对冲外部不确定性；投资端长钱持续流入、回报机制完善，融资端优质供给增加、制度包容性提升，将共同增强市场韧性与信心。(上证报)
16、特朗普延长并缩小美国《琼斯法案》航运豁免范围，将航运豁免范围限制在能源大宗商品和化肥领域。(财联社)
【公司公告】
| 公司名称 | 事项 |
|---|---|
| 宇树科技 | IPO网上发行有效申购倍数8288.82倍，最终中签率0.01809759% |
| 爱丽家居 | 股价11个交易日涨185.56% 8月11日起停牌核查 |
| 江波龙 | 2026年上半年净利润105.77亿元，同比增长71,528.66% |
| 江波龙 | 拟以4亿元-8亿元回购公司股份 |
| 先导基电 | 公司当前主营业务不包括磷化铟衬底业务，亦无磷化铟衬底相关业务收入及利润 |
| 杉杉股份 | 控股股东上层股权结构变更完成，海螺集团增资49.98亿元成为间接控股股东 |
| 青龙管业 | 签订4.97亿元框架采购协议 |
| 通威股份 | 收购丽豪清能100%股权，审计评估基础工作已初步完成 |
| 恒逸石化 | 2026年上半年净利润59.02亿元，同比增2500.73% |
| 昆仑万维 | 筹划发行H股并在港交所上市，董事会已审议通过相关议案 |
| 洁美科技 | 拟发行股份收购埃福思科技100%股权，交易作价9.15亿元 |
| 建设机械 | 筹划发行股份及支付现金收购蒲城清洁能源100%股权，自8月11日起停牌 |
| 思特威 | 股东国家集成电路基金二期减持完毕，持股降至5.99% |
| 浙江荣泰 | 2026年上半年净利润1.5亿元 同比增21.67% |
| 海鸥股份 | 2025年数据中心冷却塔营业收入占比不足1.5%，核电领域未形成收入 |
| 芯联集成 | 2026年上半年净利润2.78亿元，实现扭亏为盈 |
| 居然智家 | 中天基业100%股权完成工商变更，实际控制人已变更为杨芳女士 |
| 铖昌科技 | 2026年半年度净利润7640万元，同比增长34.72% |
| 京投发展 | 2026年上半年净利润亏损3.13亿元，营收同比增831.63% |
| 恒逸石化 | 子公司拟投资48.7亿元建设年产40万吨PA6熔体直纺项目 |
【券商观点】
| 研究机构 | 核心观点 |
|---|---|
| 华泰证券 | 电子布与光伏玻璃、碳纤维等材料均积极提价，反映科技电子高景气延续及传统赛道反内卷推进。预测电子布高景气需关注估值匹配性，传统材料基本面能否持续向上待观察。北京地产新政有望提振信心，重点推荐浮法玻璃及消费建材绩优股，重视玻璃期货价格触底及冷修减产后26H2阶段性反弹机会。推荐旗滨集团、信义玻璃、华新建材H、兔宝宝等标的。【聚焦领域：建材】 |
| 浙商证券 | AI市场风格转向“买兑现证据”，AI中下游景气度持续回升。DeepSeek整体上调API定价，抬升国产大模型整体估值锚，利好ARR斜率陡峭的国产模型。云厂商作为AI落地最后一公里，收入利润有望同步改善。下游多模态应用受模型迭代催化，Agent扇出效应将放大Token消耗与推理算力需求。重点提示智谱、MiniMax等模型公司，阿里巴巴、腾讯等云厂商，以及算力租赁赛道型机会。【聚焦领域：传媒】 |
| 招商证券 | MASH患者基数庞大但获批药物有限，临床需求迫切。THR-β和GLP-1RA已率先验证疗效，后续需关注FGF21、GLP-1R+、小核酸等新机制在提升疗效上的差异化优势。Resmetiron上市后销售快速增长，预计2026H2-2027年多项重磅管线将读出关键数据，市场迎来快速扩容。建议关注Madrigal、中国生物制药、海思科等标的。【聚焦领域：生物医药】 |
| 长江证券 | AI4S是Coding的下一个大场景，行业需求拐点已来。北美大厂集体重押AI4S，模型层加速扩张将带动实验需求爆发。AI主要在临床前药物发现阶段发挥作用，模型生成候选分子速度越快，需要合成、测试、验证的分子就越多，呈现“AI越会设计，实验室反而越忙”的逻辑。行业早期，数据卖铲层有望率先受益，当前Infra层数据价值或仍存在低估。投资建议重视创新药全产业链机遇，包括DNA/蛋白合成、药物发现CRO、模式动物、安全性评价、CDMO、平台型玩家及基础工具。【聚焦领域：计算机】 |
| 中信证券 | 工商业土地使用权续期规则明朗化是明显进步。对于运营质素良好、经营年限较长的不动产资产，续期将明显增厚其价值，如已续期的天津南开大悦城。这将鼓励不动产经营提质，利好具备资产运营管理能力的企业，并繁荣REITs市场。【聚焦领域：房地产】 |
【今日重点关注的财经数据与事件】
.18:00 美国NFIB小型企业信心指数
.22:00 美国成屋销售年化环比(%)
