中国汽车动力电池产业创新联盟最新数据显示，9月我国动力和储能（885921）电池销量为222.7GWh，同比增长52%。其中，动力电池销量149.2GWh，同比增长35.0%；储能（885921）电池销量73.5G（885556）Wh，同比增长104.4%。1-9月，我国动力和储能（885921）电池累计销量达1681.7GWh，累计同比增长57.6%。
从结构上看，储能（885921）电池同比增速超过104%，已成为拉动锂电产业链需求增长的第一引擎。产业趋势与永太科技（002326）(002326)在半年报中的判断吻合。公司此前指出，在新型电力系统建设加速、海外储能（885921）市场扩容等多重因素催化下，储能（885921）电池已超越动力电池，成为拉动锂电材料需求增长的主要动力。
作为以含氟技术为核心的新能源（850101）材料制造商，永太科技（002326）已构建起从锂盐原料、锂盐、添加剂到电解液的垂直一体化产业链，并与宁德时代（300750）、比亚迪（002594）等头部电池厂商建立了稳定合作关系，是本轮动储电池需求扩张的受益标的。
永太科技（002326）上半年实现营业收入37.46亿元，同比增长43.57%；扣非净利润2.49亿元，同比大增1005.94%。其中，锂电及其他材料类业务收入22.38亿元，同比激增156.95%，占营收比重由上年同期的33.38%跃升至59.74%，毛利率提升22.93个百分点至32.02%，已成为公司第一大业务板块。
业绩高增的背后，是产品量价齐升与新增产能释放的双轮驱动：一方面，锂电材料核心产品销量与价格同比同步增长；另一方面，2025年底投产的5000吨/年VC(碳酸亚乙烯酯)新增产能正持续放量，为营收规模扩大提供有力支撑。与此同时，行业供给端正经历深度出清后的修复期，供需关系与产品价格已进入上行通道，此外发改委等部门推动规范锂电行业竞争秩序、防止低价无序竞争的政策导向，具备一体化成本优势的企业有望率先受益。
电池行业下游集中度较高，能否获得头部客户的认可与订单是衡量材料企业竞争力的关键标尺。今年6月，永太科技（002326）先后发布公告：全资子公司浙江永太新能源（850101）材料有限公司与全球动力电池领军企业宁德时代（300750）签订《电解液合作协议》《电解液原材料合作协议》，达成为期三年的深度购销合作。根据协议，2026年至2028年，宁德时代（300750）预计向公司合计采购电解液约47万吨；2027年至2029年，预计采购VC约9万吨。大额长期订单的锁定将为公司新增产能的顺利消化提供确定性出口，并以头部客户的认证背书强化公司在电解液赛道的市场地位。
当前全球绿色革命稳步推进，新能源（850101）产业方兴未艾。研究机构Fortune Business Insights指出，2025年全球电池市场规模为1811.2亿美元，预计将由2026年的2005.9亿美元增长至2034年的4318.2亿美元，预测期内复合年增长率达10.06%。分区域看，亚太地区在全球电池市场占据主导地位，2025年市场份额达67.27%。面对持续高增的市场需求，永太科技（002326）正稳步推进产能扩张，并持续深化与下游大客户的合作，以充分把握行业扩容机遇。
