网易（NTES）财经7月1日讯沪指低开0.09%，深成指（399001）高开0.13%，创业板指（399006）低开0.15%。氟化氢、养殖业（881102）等板块指数涨幅居前，代糖/甜味剂、玻璃、CRO/CMO等板块指数跌幅居前。
中海外钜融资产认为，短期来看，美联储鹰派转向、海外利率上行、周内集中止盈仍会压制成长股风险偏好，市场或维持高波动整固；但中长期对权益市场仍偏乐观，一方面国内经济虽弱但政策仍有托底空间，另一方面AI基建、存储、芯片、先进封装（886009）等科技方向仍具备产业趋势支撑，美伊缓和后有色、化工（850102）、机械、汽车等顺周期（883436）资源品也值得继续跟踪。后续重点关注三点：美联储后续表态及海外利率走势，美伊局势与油价演变，以及7月国内稳增长政策落地节奏。
光大期货王东瀛表示，受内外部因素多重影响，科技板块行情可能呈现“缩圈分化”态势。美联储货币政策路径相对偏“鹰”，海外资本市场流动性回落可能加大全球科技股的波动；国内方面，上游科技领域主要依赖财政投资，财政政策转向或收紧可能利空高估值的科技板块。整体而言，建议持有权益资产多头的投资者谨慎追高、做好仓位控制。
摩根士丹利（MS）基金认为，景气资产仍是最优选择。当前AI仍是最确定的景气资产，并带动半导体（881121）、上游元器件及材料等景气度提升；其他板块中，储能（885921）、电力设备、机械及化工（850102）的部分细分领域需求向好。金融板块同样值得重视，基本面有望延续一季度态势，但估值仍处低位。
