继周四大跌后，A股在周五迎来一个像样的“修复日”。
然而，修复的方向和之前完全不同了。机器人概念（885517）全面爆发，贵金属（881169）强势拉升，而半导体（881121）、光模块等前期热门板块继续深跌——一场新的“高低切换”正在上演。那么，接下来的领涨方向在哪里？哪些公司又将成为领涨主力呢？
机器人大涨
按照惯例，先上一组数据：截至周五午间收盘，A股各大重要指数几乎全线收红，其中沪指涨0.69%，深成指（399001）涨1.39%、创业板指（399006）涨1.58%、科创50（1B0688）涨1.05%、北证50涨1.52%。成交量依然是天量，全市场3524只个股上涨，1851只下跌，涨跌比约为2:1，赚钱效应较高。
盘面上最亮眼的，莫过于机器人板块，宇树机器人指数、减速器（886008）指数分别大涨7.00%和6.51%，分别位居热门概念涨幅榜前二席位，人形机器人（886069）、具身智能、机器人等相关指数都大涨3%以上。个股中，金发科技（600143）、卧龙电驱（600580）、荣晟环保（603165）等触及“10CM”涨停，绿的谐波（688017）、长盛轴承（300718）、奥比中光（688322）-W等纷纷大涨。
消息面上，7月2日晚间，证监会同意宇树科技（300674）首次公开发行股票并在科创板上市的注册申请。据悉，宇树科技（300674）本次IPO新股发行比例不低于10%，目标融资金额42.02亿元，所募资金将投入智能机器人模型、本体研发以及制造基地建设。也是在同一日，马斯克在社交媒体发布OptiMUs产线合照，特斯拉（TSLA）OptiMUs量产预期持续升温。
其实，市场已普遍将2026年视为人形机器人（886069）规模化商用的关键元年。野村研报指出，特斯拉（TSLA）已将OptiMUs Gen3的弗里蒙特产线年化产能目标从此前的5万台上调至约7万台。而特斯拉（TSLA）OptiMUs产线或已就绪的消息，也直接点燃了汽车零部件（881126）板块——万里扬（002434）、圣龙股份（603178）、明新旭腾（605068）、蓝黛科技（002765）、晋拓股份（603211）、飞龙股份（002536）、伯特利（603596）等都触及涨停。汽车零部件（881126）板块也成了主力资金净流入额最高的方向。
机器人板块的集体爆发，说明资金已有从前期涨幅过大的半导体设备（884229）、光模块等方向，向机器人产业链全面迁移的迹象。那么，后续会如何演绎？半导体设备（884229）、光模块等方向会“抱团”瓦解吗？说到这里，笔者给大家推荐一位资深市场人士：彭祖。他持续跟踪A股市场，并多次精准把握个股和行业拐点，挖掘了寒武纪（688256）、中际旭创（300308）等一大批牛股，近期在最新的视频中，他又分享了几家相关核心公司，大家可以点击后方变色的字体或者下图，“加入学习”后即可免费观看：半导体（881121）调整，资金都流向了这里，核心公司出炉！
PCB向上，半导体向下
与此同时，电网设备（881278）板块、玻纤概念同步走强，中元股份（300018）、华明装备（002270）、金智科技（002090）、中国巨石（600176）等触及涨停。消息面上，电子布大厂富乔工业近日向客户发出涨价通知，新价格自7月1日起执行，其中面向AI服务器、高速高频板等应用的低介电常数电子布涨价15%。另外，PCB概念震荡走强，深南电路（002916）触及涨停。
从玻纤到PCB，资金正在沿着产业链向上游全面扩散。
当然，有涨就有跌，而且跌得一点都不含糊，比如半导体（881121）产业链。在资金获利了结的情况下，半导体（881121）产业链同期大幅调整，氟化工（884036）、工业气体、半导体（881121）硅片、半导体材料（884091）、光刻机（886054）等相关指数位列热门概念跌幅榜前五，多氟多（002407）、江化微（603078）等多只个股触及跌停。而这已是本周的第二次深度调整，上一次就是刚刚过去的周四。
原因嘛，有很多，比如估值过高等，但笔者觉得比较靠谱的是和Meta（META）相关的一条消息。一直以来，Meta（META）都是全球GPU最大的采购方之一，2026年采购预算是1250亿美元-1450亿美元，是AI+半导体（881121）行情的主要推动者。但在7月初，Meta（META）宣布筹建面向外部的云基础设施业务，计划通过出租闲置 GPU 裸算力和提供自研大模型 API 托管服务，直接切入公有云市场 。这一举动标志着 Meta（META） 从全球最大GPU采购方之一转变为算力供应商，直接打破了长期主导行业的“算力永久紧缺”叙事。
在这之后，美股相关公司集体调整，包括美光科技（MU）、闪迪（SNDK）、英特尔（INTC）、台积电（TSM）等，还有韩国三星电子、SK海力士（SKHY）等。也因此，大家可以看到，A股的相关公司也是紧随其后。但有专业人士指出，Meta（META）此举旨在优化其巨额资本开支下的资产利用率，是头部大厂在资本开支高峰期的 阶段性资产变现 与生态扩张，并非行业长期拐点，若后续 AI 应用推理需求爆发或大厂集体下修资本开支，才可能成为行业结构性转折点。
除此之外，周五盘中还有其他信息需要关注：
1.业绩主线持续发力。就在7月3日这一天，奥飞娱乐（002292）预告上半年实现归母净利润1.50亿元-1.90亿元，同比增长305.30%-413.38%，业绩最高预增超4倍，股价触及涨停；北纬科技（002148），扭亏为盈，股价触及涨停；星网锐捷（002396），业绩最高预增翻倍，股价触及涨停；雷赛智能（002979），业绩大增，股价触及涨停……
这些案例表明，半年报业绩预告窗口正式开启，市场逻辑从情绪驱动回归基本面验证。下面是一份半年报大概率业绩大增的名单，共有20只个股，一季度归母净利润相较去年上半的增幅都在十倍以上。
2.贵金属（881169）强势拉升。其中西部黄金（601069）、四川黄金（001337）、赤峰黄金（600988）等多股触及涨停，招金黄金（000506）、赤峰黄金（600988）等一度走出2连板。这与多重因素相关。一方面，隔夜国际贵金属（881169）期货大幅收涨；另一方面，在市场风格切换的过程中，贵金属（881169）作为兼具避险与通胀对冲属性的资产，正在获得增量资金的配置。
