热点情报
1. 大反攻，科创50暴涨8%
午后，A股市场情绪反转。以AI芯片为代表的科技股全线爆发，带动主要股指集体拉升。长鑫科技申购日敲定，提振A股芯片板块今日全线爆发。申万半导体（881121）指数收盘大涨8.58%，涨幅居所有二级行业首位。中芯国际（688981）收涨13.74%，股价创历史新高。
解读：
国联民生（601456）证券薛宏伟团队表示，长鑫科技IPO是国产存储的关键里程碑，意味着国产DRAM产业进入新的资本化阶段，国产存储晶圆厂有望进入新一轮资本开支周期（883436）。
在国产化大背景下，设备行业具有广阔增长空间。结合单机价值量、国产化基础与客户验证进度排序，刻蚀、薄膜沉积为第一核心梯队，受益于新增产能与技术升级双重拉动，订单延续性强；CMP、清洗为第二梯队；涂胶显影、量测等环节国产化率低，实现突破后弹性更大。
值得一提的是，长鑫科技中报净利润预计超500亿元。
还有一个积极信号，韩股盘中跳水的时候，A股这边顶住了压力。
2. 兆易创新，中报超预期
兆易创新（603986）公告称，预计2026年半年度归属于上市公司股东的净利润为69.00亿元左右，同比增长1099%左右。业绩变动主要系存储芯片（886042）行业供给紧张，公司存储芯片（886042）产品量价齐升，微控制器产品出货规模增长，带动整体经营业绩大幅增长。
注：公司Q2净利润预计54.39亿，Q1净利润14.61亿，据此计算，Q2净利润预计环比增长272%。
解读：
江波龙（301308）中报预增约700倍，结果存储芯片（886042）周一严重分化，兆易创新（603986）、深科技（000021）大跌。周二韩股大跌触发熔断，三星电子利润增加18倍，但资金选择兑现。
存储芯片（886042）业绩好，是预期之内的事。资金思考的是涨价会不会抑制需求，导致科技巨头减少资本开支？
兆易创新（603986）的中报预告卡了好时机，一是板块整体调整了几天，二是今天市场情绪亢奋。
3. 特斯拉三代Optimus初步定型
多位特斯拉（TSLA）供应链人士告诉我们，特斯拉（TSLA）近期终于下发具体的Optimus零件采购指引，要求供应商在今年9月将产能提到1000台/周，随后在年底提升到2000-2500台/周。
解读：
上周五机器人板块掀涨停潮，本周居然大跌3天，如此惊人的调整幅度，让投资者措手不及。
特斯拉（TSLA）的量产指引，给产业链注入一剂强心针。机器人的上半场是炒概念，下半场开始炒订单和应用。
机器人目前四肢发达，但大模型仍是薄弱环节，这个细分赛道存在预期差。
4. 高盛：做多中国AI价值链
据财联社报道，高盛（GS）主题研究团队顺势发布报告，建议客户将仓位从韩国AI交易切换至“中国AI价值链”。
高盛（GS）推荐其自建的“GS中国AI价值链”篮子产品，覆盖电力、半导体（881121）、AI基础设施、AI模型及AI应用等整条产业链。
分析师给出三条核心逻辑：一、中国AI估值严重偏低；二、中国的结构性优势被市场低估；三、中国AI已在跑赢其他中国资产，但相对美国AI仍有明显差距。这意味着补涨空间依然存在。
每日侃市
今天的行情可谓惊心动魄，沪指早盘一度回踩年线，科技股冲高回落。
午后多头突然发力，成交量明显放大，芯片产业链、光通信爆发，最终走出深V行情。
如果没有持有科技，今天可能是绿的，因为两市还有2800股下跌。
推动市场反攻的逻辑如下：
一是产业事件驱动。国产DRAM龙头长鑫科技正式披露科创板招股意向书，下周三开启申购。扩产最利好的环节，就是设备+材料。
二是央行释放利好。二季度例会明确继续实施适度宽松货币政策，重点支持科技创新。
令人意外的是锂电产业链，本周跌的甚至比科技股还多。投资者破防了，明明锂电中报业绩亮眼，股价位置也不高。
展望后市，今天放量3000亿元，反弹质量高。
但后市可能分化，目前芯片强于光通信，科创板都快新高了。
留意微盘股（883418）的反弹力度，最好的剧本是指数小涨，个股雨露均沾。
最后，祝大家投资顺利。
