人工智能（885728）算力需求爆发式增长，多家海内外巨头计划大幅提升数据中心产能。
今日（8月11日），A股市场主要股指涨跌不一，沪指跌0.82%，深证成指（399001）跌0.4%，创业板指（399006）涨0.34%。
从板块上来看，光伏逆变器（884304）、工业母机（885930）、CRO概念（885927）涨幅居前，通信设备（881129）、油服工程（884018）、影视院线（881274）表现较好；稀土（884215）、小金属（881170）、卫星互联网概念跌幅居前。
工业富联半年报出炉
云计算业务亮眼
今日盘后，万亿巨头工业富联（601138）发布2026年半年度报告，实现营业收入5578.61亿元，同比增长54.64%；实现归母净利润237.4亿元，同比增长95.99%，营收、净利润均创上市以来同期新高。
工业富联（601138）在半年报中表示，2026年上半年，公司云计算业务延续高速增长态势，板块营业收入同比增长75.7%，AI相关业务贡献持续扩大，稳居公司业绩增长的核心引擎地位。依托在AI服务器领域深厚的技术积淀与系统整合能力，公司持续为全球云服务商提供数据中心算力基础设施产品，产品结构加速向高价值环节升级。
公司AI服务器产品出货实现大幅上升，GPU及ASIC业务同步放量。2026年上半年，云服务商AI服务器营业收入同比增长2.3倍，GPU AI机柜出货量同比增长3.2倍；ASIC AI机柜出货量同比增长3倍，ASIC CPU服务器出货量同比增长2.5倍，全球AI服务器市场龙头地位进一步夯实。
阿里云计划将全球数据中心产能
提升两倍以上
据新华网（603888）报道，8月10日，基于首创全模块化设计架构，阿里云已将大型AIDC（人工智能（885728）数据中心）的交付工期缩短至100天。在大幅缩短工期的同时，阿里云数据中心整体建设成本反而降低10%以上。今年，阿里云正计划将模块化数据中心的全球产能提升两倍以上。
CUBE 5.0是阿里云面向AIDC研发的新一代架构，通过全模块化设计，供电、冷却、安防（885423）、智能化以及消防五大系统的整体模块化率从早年的30%提升至90%。同时，采用高压直流、风液兼容技术以及超高弹性设计，能最大化兼容主流异构芯片与计算架构，支持至少三代芯片迭代。
基于CUBE 5.0，数据中心100天的交付周期（883436）从基础厂房或堆叠的集装箱开始，到服务器与网络设备进入之前结束。全模块化搭建的数据中心，不仅缩短了工期，单位千瓦的相关建设成本不升反降，较上一代降低10%，产品一次性测试通过率接近100%。
包括阿里云在内，多家海内外巨头计划大幅提升数据中心产能。据多家媒体报道，谷歌母公司Alphabet、Meta（META）、微软（MSFT）和亚马逊（AMZN）已经为未来数年的数据中心建设承诺投入近2.4万亿美元（约合人民币超16万亿元）。
国内方面，字节跳动年内多次上调资本开支计划，重点新建大规模AI智算中心、扩容GPU集群；腾讯、百度（BIDU）、华为等企业亦持续加码智算中心建设。
算力需求驱动产业变革
随着人工智能（885728）算力需求的爆发式增长，IDC（互联网数据中心）正沿着规模化、智能化、绿色化三大方向加速演进，带动电力、热管理、电源等产业链环节同步扩张，成为全球数字经济（885976）增长最强劲的引擎之一。
为承载指数级增长的算力负载，全球数据中心正经历显著的规模升级。据SynergyResearch统计，2024年全球新投运超大规模数据中心为137个。截至2025年第四季度末，全球投入运营的超大规模数据中心数量为1360个，已占据全球所有数据中心总容量的48%。SynergyResearch预计，到2031年，超大规模数据中心容量增长将超过三倍。
与此同时，数据中心已成为当前我国能耗增长较快的领域之一，“十四五”时期，全国算力设施年均用电量增速超过10%。在“双碳”目标引领下，国内数据中心绿色化进程加速推进。《“十五五”碳达峰行动方案》明确提出，加快建设绿色算力设施，鼓励建设零碳算力设施。工业和信息化部随后印发通知，组织开展国家级零碳工厂（含零碳算力设施）建设工作。
日前，国家发展改革委在新闻发布会上表示，有关机构测算，“十五五”时期算力网建设将新增直接投资4万亿元。万联证券研报认为，全国智能算力规模快速增长，国产模型与国产算力芯片加速适配，叠加“模芯云用”全链条协同创新持续推进，国产算力基础设施有望加快扩容。
24只概念股上半年净利润预增
据证券时报·数据宝统计，A股布局数据中心产业链的概念股超过百只，今日城地香江（603887）、杭钢股份（600126）涨停，盛弘股份（300693）上涨12.92%，旭光电子（600353）、铜牛信息（300895）等涨幅居前。
从业绩上来看，45只概念股已公布半年度业绩相关公告。按半年报、业绩快报、业绩预告净利润下限顺序统计，4股上半年扭亏为盈，2股同比减亏，24股归母净利润实现同比增长，其中利通电子（603629）、富瀚微（300613）增幅均在1000%以上。
利通电子（603629）业绩预告显示，上半年预计实现归母净利润6.5亿元—7.5亿元，同比增长1172.53%—1368.31%。在投资者调研活动中，利通电子（603629）表示，目前公司在执行的AI算力云服务合同，期限均在36个月以上。现有算力业务现金流足以覆盖各类成本支出，随着经营利润持续积累，公司现金流与负债结构将逐步改善。
部分业绩预增的概念股备受机构关注，统计显示，上述净利润增长的24股中，有7股7月以来获得机构调研，其中新易盛（300502）、天孚通信（300394）、通富微电（002156）机构调研家数居前，分别达到417家、40家、36家。
